fbpx

Как использовать индикатор Канал Кельтнера?

График 7

Трейдеры на финансовых рынках высоко ценят универсальные инструменты, позволяющие эффективно анализировать состояние рынка и принимать обоснованные торговые решения в каждой фазе – при ярко выраженном тренде или движении цен в диапазоне. К таким относятся, например, Ichimoku Kinko Hyo, использующий аналоги скользящих средних и моментума для определения направления тренда, линий поддержки/сопротивления, моментов разворота рынка. Другой пример – ленты Боллинджера, с комплексом алгоритмов: скользящей средней, построением ценового канала, расчетом стандартного отклонения.

В список таких индикаторов (или систем анализа) входит канал Кельтнера – инструмент внешне напоминающий Bollinger Bands, но базирующийся на альтернативном способе определения границ канала на основе данных о волатильности рынка. Как и индикатор Боллинжераон Keltner Channel относится к трендовым, применяется для идентификации тенденций рынка, поиска моментов для входа на пробоях границ или отскоках от них, расчета целей движения. .

Благодаря функциональности канал Кельтнера находит применение в аналитических и торговых системах (ТС), при построении стратегий торговли на различных рынках, активах, таймфреймах. Эффективность инструмента привлекает профессиональных рыночных игроков, а его логика проста для понимания даже для новичков трейдинга.

Индикатор для бинарных опционов

Канал Кельтнера (англ.Keltner Channel) представляет собой канальный индикатор, со скользящей средней в качестве осевой линией канала и границами, удаленными от нее на расстояние, пропорциональное текущему значению среднего истинного диапазона (ATR).

Такой подход к построению линий индикатора определяет его основные особенности:

  • Отражение рыночной тенденции за счет базовой Moving Average (трендового индикатора, обладающего также свойствами фильтрации рыночного шума).
  • Формирование динамического ценового канала с границами (шириной), зависящей от текущего значения волатильности (расчетного ATR).

График 1

Благодаря этим особенностям индикатор используется как инструмент для:

  • определения направления рынка в стратегиях следования за трендом;
  • поиска точек оптимальных точек входа при пересечении осевой линии канала, пробое границ или отскоке от них в трендовых ТС и торговле в диапазоне;
  • расчета целей движения на основе прогнозирования развития тенденции и волатильности.

Фактически, Канал Кельтнера (КК) обладает свойствами готовой ТС, работоспособной вне зависимости от выбора рынка, финансового инструмента, торгового периода и других факторов. Вместе с тем, среди розничных трейдеров распространено мнение о сложности однозначной интерпретации сигналов индикатора (по аналогии с BB). Соответственно, его чаще считают аналитическим инструментом, чем торговым. Но даже при начальном уровне знаний и некотором опыте работы на финансовых рынках торговля по КК способна приносить солидную прибыль. К тому же, универсальность индикатора не исключает его взаимодействие с другими средствами теханализа, способствующим повышению достоверности получаемой пользователем информации.

История

Канал Кельтнера назван по имени разработчика Честера Кельтнера (Chester W. Keltner). Первоначальный вариант инструмента, предложенный им в 1960 г., отличался от современной реализации. В «Торговом правиле десятидневной скользящей средней» рассматривался конверт, построенный на 10-дневной SМА построенной по Typical Price. Ширина канала (расстояние от оси до границ) также изменялось динамически и составляло разность между максимальным и минимальным значением цены на 10-дневном интервале. Способ расчета и «Торговое правило…» приведены в книге «Как зарабатывать на товарных рынках («How To Make Money In Commodities»).

Преобразование к нынешнему виду произошло благодаря модификациям, предложенным Л. Рашке и Р. Колби. Идея первой заключалась в расчете ширины канала на базе ATR, а второго – в переходе к ценам закрытия и экспоненциальной скользящей средней.

Характеристики

Область применения Канала Кельтнера определяют характеристики индикатора:

  • инструмент относится к категории трендовых, используется для идентификации текущей тенденции рынка;
  • эффективен на всех рынках и активах;
  • работает на любых таймфреймах, с улучшением качества показаний на старших за счет уменьшения в ценовом графике содержания рыночного шума.

Благодаря таким характеристикам входит в стандартный набор индикаторов большинства торговых платформ. Но в терминале MetaTrader в список стандартных инструментов не входит – требуется скачать и установить версии сторонних разработчиков для мт4 или использовать собственную разработку (за счет простоты алгоритма для пользователей, знакомых с программированием на MQL проблемы не составляет).

Подробнее:  Индикатор Фибоначчи - просто о сложном!

Среди основных достоинств Keltner Channel выделяют информативность, которая присуще ему за счет объединения нескольких инструментов теханализа, и способность генерировать значительное количество сигналов, подходящих как для агрессивного, так и для консервативного стиля торговли.

В недостаткам индикатора относят:

  • сложность однозначной интерпретации сигналов и формализации правил работы с инструментом;
  • присущее всем производным от скользящих средних запаздывание;
  • необходимость скрупулезной оптимизации параметров для активов и таймфреймов с различным уровнем зашумленности ценового графика и волатильности.

Использование Канала Кельтнера в качестве единственной составляющей не рекомендуется. Лучшим вариантом при построении стратегий и ТС станет совместное использование с другими средствами анализа, за счет чего повышается точность сигналов и отсеиваются ложные.

Расчет и параметры

Расчет и построение канала Кельтнера не представляет сложности:

  • Осевая линия канала представляет собой экспоненциальную скользящую среднюю, рассчитанную по ценам закрытия баров.

KK = EMA (Close, N), где

N – период мувинга и расчета остальных параметров.

  • Расстояние от оси канала до границ пропорционально текущему значению среднего истинного диапазона, рассчитанyого с тем периодом ATR(N).
  • Текущее положение границ определяется соотношениями

KKbup = KK + D * ATR(N)

KKbdn = KK – D * ATR(N).

KKbup, KKbdn – соответственно верхняя и нижняя границы канала;

D – коэффициент отклонения.

Из приведенных соотношений ясно, что основными параметрами индикатора выступают период расчета (для скользящей средней и ATR) и коэффициент отклонения.

Настройки

Для настройки индикатора следует задать основные параметры:

  • Период расчета N. От его величины зависят чувствительность к ценовым движениям (определяется характером скользящей средней), ширина канала (текущая волатильность, измеренная при расчете среднего истинного диапазона) и задержка по отношению к графику цены. С уменьшением периода возрастает чувствительность индикатора и увеличивается влияние ценового шума на формирование сигналов, уменьшается их запаздывание. По умолчанию чаще используют рекомендованное автором значение N=10.
  • Коэффициент отклонения D. Изменением показателя осуществляется подстройка ширины канала в требованиям конкретной стратегии и ТС. С его увеличением значительно снижается вероятность достижения ценой границ, что уменьшает частоту появления основных сигналов и повышает их качество и достоверность. Наиболее часто используются величины D=1 (как правило, для торговли на пробой) и D=2 (в стратегиях, ориентированных на торговлю внутри канала с отскоком от границ).

В некоторых нестандартных реализациях Keltner Channel трейдеру доступно изменение метода усреднения (типа МА), ценовой серии, по которой ведется расчет, раздельное задание периодов скользящей средней и ATR. Как правило, это не приводит к серьезному улучшению ТС, но значительно усложняет общий процесс оптимизации.

Использование

Канал Кельтнера представляет достаточно солидную основу для эффективной ТС – генерирует значительное количество сигналов на вход и закрытие позиций, позволяет работать на всех фазах рынка, использовать стратегии работы в канале и пробоя его границ.

Торговые сигналы индикатора Канал Кельтнера

К торговым сигналам Keltner Channel относят:

  • Пробой границы канала. Поскольку расстояние от осевой до верхней(нижней) линии определяется текущей волатильностью (значением ATR), выход цены за пределы канала говорит о значительном росте активности рынка, высокой вероятности образования новой тенденции и солидном размахе движения.
  • Отскок от границы канала (или возвращение в канал после пробоя границ). За счет стремления цены и волатильности возвращаться к равновесным значениям, границы выступают в роли сильных динамических линий поддержки/сопротивления. Ситуация с отскоком или возвратом цены свидетельствует о снижении интереса рыночных игроков к текущей тенденции и росте вероятности разворота тренда, коррекции или перехода в фазу консолидации.
  • Пересечение ценой осевой линии Keltner Channel. Сигнал интерпретируется аналогично взаимодействию ценового графика и скользящей средней – пересечение рассматривается как точка для открытия позиции. В случае, если направления движения цены и MA совпадают считается сильным сигналом для следования за трендом, в противоположном – требует дополнительного подтверждения.
  • Сужение и расширение канала. Как и все канальные инструменты, основанные на измерении волатильности Keltner Channel (например, полосы Боллинджера), демонстрирует расширение полосы при ее увеличении и сближение границ при снижении. Момент «раскрытия» канала приходится на скачок активности рынка (волатильности) может считаться сильным торговым сигналом. Однако за счет специфики используемого измерителя волатильности (ATR), изменения выражены не стол ь ярко, как, например для стандартного отклонения. Соответственно, однозначно идентифицировать сигнал – сложнее.
  • Образование графических фигур (например, типа M – двойная вершина или W-двойное дно). Достоверность полученных в результате сигналов определяется расположением относительно границ канала.
Подробнее:  Что такое Точки Пивот(Pivot Points) и как ими пользоваться?

Сигналы из списка используются в различных торговых тактиках.

Работа по тренду

Поскольку канал Кельтнера относится к трендовым инструментам, считается, что наиболее эффективный вариант торговли с использованием индикатора – работа в направлении тренда.

В этом случае источником сигнала выступает, как правило, осевая линия (MA). Сделки совершают при:

  • Пресечении ценой средней линии в направлении движения последней.
  • Возврате цены от границы канала к осевой линии с последующим отскоком в направлении движения.
  • Отскоке от противоположной границы канала при глубокой коррекции.

Направление тренда определяется по наклону скользящей средней и характеру движения границ (при расхождении сила движения возрастает).

График 2

В качестве дополнительного подтверждения могут служить разворотные свечные комбинации.

Для закрытия возможно использование сигнала обратного движения цены к осевой линии или выставление целей за границами (на расстоянии 1-2 пункта), рассчитанными с коэффициентом отклонения 2.

Для фиксации убытка ордера StopLoss размещают за противоположной границей канала или на расстоянии нескольких пунктов от цены ближайшего противоположного экстремума.

Работа в канале

Канал Кельтнера подходит и для другого типа канальных стратегий, использующих свойство цены возвращаться к равновесному (среднему) значению.

Сигналами для открытия позиций служат:

  • отскок от границы канала;
  • ложный пробой границы или возврат под граничные линии после реального пробоя.

График 3

Большинство входов при этом оказываются контртрендовыми, что несет дополнительные риски. Поиск оптимальных моментов для совершения сделок только на основании Keltner Channel в этом случает затруднен. Лучший вариант – включение в состав ТС дополнительных осцилляторов. Для этой цели подойдут Momentum и его модификации, CCI, RSI, WPR, Stochastic используется реже.

Целью движения служит осевая линия индикатора или противоположная граница. Выбор зависит от установленного коэффициента отклонения – при D=2 все расстояние между граничными линиями преодолевается ценой в одном импульсе достаточно редко. Закрытие позиций по рынку осуществляют также по сигналам осцилляторов.

Ордера для фиксации убытков устанавливают за ближайшими экстремумами.

Торговля в канале демонстрирует высокую эффективность на боковых (флэтовых) движения при достаточной ширине канала. Опытные трейдеры советуют использовать ее именно для таких интервалов, а при ярко выраженных тенденциях отдавать предпочтение тактикам следования за трендом. Объединить несколько алгоритмов в одной ТС помогут инструменты, предназначенные для идентификации трендов, например, индикатор ADX.

Работа на пробой

Еще один вариант торговли по сигналам Keltner Channel – вход в рынок при пробое границы канала. Торговый алгоритм основан на утверждении о том, что резкое увеличение волатильности определяет значительное ценовое движение.

Других сигналов на открытие, кроме надежного пробоя границ в этом варианте ТС не используется. Для поиска точки входа используют KK, построенные при уменьшенных значениях коэффициентах отклонения. Как правило, принимают D=1 или D=0.5 (последнее значение предпочтительнее, поскольку более точно отражает логику рынка – расстояние между границами в этом случае точно равно текущему значению ATR). Позицию открывают непосредственно после закрытия пробойной свечи (при агрессивном подходе) или отложенным ордером, выставленном на 2-3 пункта выше максимума/минимума сигнального бара (при консервативном).

Подробнее:  Traders Dynamic Index - разбираемся в индикаторе

График 4

Снижение числа убыточных сделок достигается за счет рассмотрения сигналов пробоя только в направлении, совпадающем с наклоном осевой линии и границ канала. В качестве дополнительного фильтра хорошо работают измерители силы тренда, например, индикатор ADX (вход рассматривается только при превышении заданного порогового значения, например ADX>30).

Для выхода рассчитывают цели движения, как вариант – строят аналогичный по параметрам KK с коэффициентом отклонения D=2 и более с установкой ордера TakeProfit на его границе. Закрытие по рынку производят при возврате к пробитой линии узкого канала.

Тактика хорошо работает при значительных движениях актива, принося солидные прибыли. На спокойных рынках (при флэтовых движениях) увеличивается число убыточных сделок.

Сравнение с Bollinger Bands

Канал Кельтнера во многом напоминает полосы Боллинджера, за счет чего и используются эти индикаторы аналогичным образом.

Общими для них являются:

  • построение канала на базе скользящей средней;
  • динамически изменяющаяся ширина канала, зависящая от волатильности финансового инструмента;
  • универсальность и многофункциональность при использовании для анализа рынка и построении торговых стратегий;
  • характер торговых сигналов и т.д.

Однако при схожести инструментов для них характерны существенные различия:

  • Осевая линия Keltner Channel представляет мувинг с экспоненциальным методом усреднения (EMA), отличающуюся более высокой чувствительностью по сравнению с простой скользящей средней, на которой строятся линии Боллинджера.
  • Для расчета ширины канала Кельтнера используется средний истинный диапазон в отличие от стандартного отклонения Bollinger Bands. Специфика алгоритмов расчета определяет большую чувствительность StDev к ценовым движениям. В результате границы Keltner Channel более сглажены, поэтому предпочтительнее при расчетах целей движения. При этом на КК менее ярко выражено основное свойство полос Боллинджера – сужение и расширение канала.

График 5

Соответственно и использование в ТС для каждого из инструментов имеет собственную специфику.

Стратегия

На базе Keltner Channel работает множество ТС. Одной из простейших и достаточно прибыльных считают стратегию, основанную на пробое границ канала.

Для работы используются:

  • Индикатор Keltner Channel с периодом скользящей средней N=20 и коэффициентом отклонения D=2.0.
  • В качестве фильтра – индикатор ADX с тем же периодом и вспомогательным уровнем 30.

Сигнал на покупку

Для открытия длинной позиции необходимо выполнение условий:

  • Линия DX+ на графике ADX расположена выше DX-, а основная линия – выше уровня 30.
  • Сеча ценового графика закрывается выше верхней границы канала.

График 6

Сделка совершается по рынку на закрытии сигнальной свечи или отложенным ордером BuyStop, размешенным на 2-3 пункта выше High сигнального бара.

StopLoss выставляется на 2-3 пункта ниже предыдущего минимума или нижней границы канала.

TakeProfit не используется – позиция закрывается при возврате цены в границы (закрытии очередного ценового бара ниже верхней).

Сигнал на продажу

Правила открытия сделки на продажу актива рассматривается при условиях:

  • На индикаторе ADX основная линия выше уровня 30, DX- выше, чем DX+.
  • Свеча закрывается под нижней границей Keltner Channel.

График 7
При агрессивном методе торговли вход осуществляется по рынку после закрытия сигнального бара. При консервативном подходе выставляется ордер SellStop на 2-3 пункта ниже Low сигнальной свечи.

Закрытие – при возврате цены в канал (закрытии очередной свечи выше нижней границы).

Для ограничения убытков StopLoss размещают на 2-3 пункта выше ближайшего локального экстремума или противоположной границы канала.

Таким образом, индикатор канал Кельтнера представляет собой инструмент технического анализа, во многом аналогичный лентам Боллинджера. Инструмент позволяет идентифицировать направление тренда, построить ценовой канал с динамически изменяющейся шириной, получить несколько видов торговых сигналов. Последние используются в стратегиях торговли по тренду, от границ к осевой линии или на пробой граничных линий. Keltner Channel несколько отличается от Bollinger Bands за счет разницы в базовых инструментах – скользящих средних и измерителях волатильности рынка, что и обусловило специфику применения индикатора.

Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован. Обязательные поля помечены *