Полное описание индикатора MACD и его применение в трейдинге

Арсенал трейдеров включает тысячи инструментов технического анализа – стандартных и оригинальных индикаторов. Выбор индикатора или их набора, с помощью которого возможны однозначная трактовка поведения ценового графика, определение оптимальных моментов входа в рынок и закрытия позиций, расчет целей движения и уровней фиксации убытков считается основой для создания торговых систем (ТС) и стратегий.

Даже в стандартном наборе торговых платформ поставляются эффективные индикаторы, такие как MACD. Например, платформа Олимп Трейд позволяет просто скачать этот индикатор. Он рассчитывается на базе нескольких скользящих средних и фактически является действующей ТС. Об этом говорит название Moving Averages Convergence/Divergence Trading Method (метод торговли на схождении/расхождении скользящих средних).

Индикатор помогает оценивать и прогнозировать поведение актива, генерирует торговые сигналы. База инструмента (скользящие средние) работают на любых рынках, таймфреймах, активах, соответственно и сам MACD применяется трейдерами и маркетмейкерами в торговле на валютном, фондовом, товарно-сырьевом рынках, при работе с производными финансовыми инструментами. Свойства индикатора позволяют эффективно использовать его как опытным рыночным игрокам, так и начинающим инвесторам.

Как пользоваться: описание и применение

Индикатор MACD используется опытными трейдерами и экспертами рынка в разработке собственных стратегий. Например, при создании «Теории торгового Хаоса» Билл Вильямс применял этот инструмент для теханализа и волнового характера движения рынка. Последователи Эллиотта на основании линий и гистограмм MACD производят разметку волн.

В то же время, в обучающей литературе говорится, что такое MACD о пользе данного инструмента для новичков рынка. Связано это с предоставлением в удобном графическом виде значительного объема информации:

  • направление движения цены (трендах);
  • моменты разворота ценового графика, зарождение и окончание тенденций;
  • волатильностб.

Индикатор удобен. Информация содержится в одной-двух линиях и столбцах гистограммы. При этом, показания обладают точностью, а универсальность позволяет использовать его и в качестве источника сигналов, и как фильтр сигналов.

История создания

История индикатора MACD началась в 1979 году. Инструмент был разработан и использован Джеральдом Аппелем (Gerald Appel). Автор разработки в прошлом трейдер-любитель, а затем – аналитик и инвестор. С 1973 г. под его руководством выходит одно из известнейших в области технического анализа изданий – бюллетень «Systems and Forecasts». Теоретические разработки внедряются в практическую торговлю. Под управлением Аппеля работает инвестиционная компания Signalert Corporation, которой доверены средства в сумме более 550 млн. долларов.

Авторское описание приводится в книгах Джеральда Аппеля (русскоязычной аудитории наиболее известна «Технический анализ. Эффективные инструменты для активного инвестора»).

Разработка предназначалась для анализа рынка ценных бумаг (акций), отличающегося невысокой волатильностью. Достоинства индикатора оценили трейдеры, работающие в других направлениях. В результате инструмент стал одним из наиболее распространенных в ТС для динамичных рынков, прежде всего, производных финансовых инструментов и FOREX.

Изначально торговля по MACD основывалась на построении и анализе 2-х линий. В 1986 году Томасом Аспреем (Thomas Aspray) было предложено добавить в окно индикатора гистограмму, расширившую возможности за счет наглядного представления опережающих сигналов.

Удобство работы с гистограммой вылилось в изменение представления классического индикатора – основная линия уступила место столбчатой диаграмме. Именно в таком виде инструмент предлагается в большинстве торговых платформ, в частности в MetaTrader. Кроме того, на других платформах можно найти индикатор macd color для мт4, mtf и т.п. 

Алгоритм расчета и внешний вид

Название MACD полностью отражает предоставляемую информацию – взаимное расположение и взаимодействие двух скользящих средних с различными периодами. По простоте использования индикатор MACD часто сравнивают с Parabolic Sar.

В классическом варианте индикатор отображается в подвале ценового графика и содержит 2 линии:

  1. Основную – построенная, как разность значений быстрой (с меньшим периодом) и медленной экспоненциальных МА.
  2. Сигнальную – простая скользящая средняя, сглаживающая значения основной.

Расчет ведется с учетом такой формулы:

MACD = EMA (p_fast, price) – EMA (p_slow, price);

Signal = SMA (p_s, MACD), где:

  • MACD – основные данные индикатора;
  • Signal – сигнальная линия;
  • p_fast, p_slow, p_s – периоды, соответственно, быстрой и медленной экспоненциальных скользящих средних и простой сигнальной;
  • price – цена актива, используемая при расчетах (как правило, цена закрытия).
Подробнее:  Price Action - лучший метод анализа движения цены?

В редакции с гистограммой на график инструмента добавлена диаграмма, высота столбцов которой определяется разностью значений основной и сигнальной линий.

Histo = MACD – Signal.

Такая форма встречается в платформах компаний, предлагающих торговлю бинарными опционами.

График 1

 

В традиционном для MetaTrader представлении основная линия заменена гистограммой. Вариант из стандартной поставки не всегда удобен для анализа ситуации, поэтому трейдеры нередко используют оригинальные разработки, например, с несколькими цветами для баров гистограммы, построением линий для определения дивергенций и пр.

Характеристики

Широкое применение индикатора обусловлено характеристиками:

  • использование в любой торговой платформе;
  • работа на всех периодах ценового графика (чем старше таймфрейм, тем надежнее полученные сигналы и точнее картина рынка);
  • торговля любыми финансовыми инструментами (на волатильных графиках возрастает число ошибочных сигналов);
  • применение как трендового индикатора, осциллятора, измерителя волатильности.

Универсальность инструмента стала одной из причин его популярности в торговых системах различного уровня сложности.

Преимущества

Среди достоинств индикатора выделяют:

  • Универсальность (отражена в характеристиках).
  • Точность анализа ситуации на рынке. По направлению и расположению линий судят о направлении тенденций (трендов), по пересечениям – о моментах разворота графика , начале и развитии движений, по расстоянию от нулевого уровня – о волатильности.
  • Значительное количество сигналов. На графике выделяют множество характерных точек и конфигураций, позволяющих рассчитывать моменты открытия позиций и закрытия сделок на основании различных методик.
  • Фильтрация сигналов других инструментов анализа. Использование скользящих средних для расчета дает сглаженные кривые, в которых устранена большая часть рыночного шума.

Благодаря такому набору преимуществ индикатор хорош и как базовая составляющая стратегии, и в качестве вспомогательного средства оптимизации ТС.

Недостатки

Наряду с достоинствами, MACD присущи несколько «минусов», требующих скрупулезного учета в процессе торгов:

  • Скользящие средние (даже экспоненциальные), как база для расчетов, вносят запаздывание в появление сигналов. Снижение запаздывания за счет уменьшения периода МА ухудшает сглаживание, увеличивает влияние рыночного шума и количества ложных сигналов.
  • На волатильных рынках за счет дифференциальной (разностной) природы основной линии частота ложных сигналов возрастает. Особенно это проявляется во флэте.
  • Поскольку в алгоритме расчета используется абсолютная разность, инструмент не позволяет однозначно определить зоны перекупленности/перепроданности, корректно сравнить несколько временных интервалов с различным диапазоном ценовых движений.

Недостатки индикатора приводят к усложнению анализа ситуации для трейдера, требуют коррекции за счет применения в ТС дополнительных инструментов технического анализа.

Полное описание работы

Работа индикатора заключается в расчете и графическом представлении известной трендовой методики – взаимного расположения двух скользящих средних.

Методика базируется на 2-х положениях:

  1. Цена постоянно стремится вернуться к среднему значению.
  2. Направление и продолжительность движения «от среднего» задается ценовым импульсом.

Используемая при расчете индикатора быстрая EMA отражает сглаженное текущее значение цены, период определяет качество фильтрации рыночного шума. Медленная EMA соответствует вычисленному на заданном интервале (определяется периодом скользящей) среднему значению.

Соответственно:

  • быстрая EMA стремится вернуться к медленной;
  • чем дольше и значительней расхождение, тем вероятнее разворот;
  • в зонах равновесия (при близости приближении быстрой скользящей к медленной) импульс цены задает следующее движение.

Таким образом, точки пересечений MA становятся потенциальными моментами смены тенденции (или, по меньшей мере, начала коррекции, глубины которой достаточно для открытия позиции).

Основная линия MACD, рассчитанная как разность средних, отражает увеличение или уменьшение расстояния между ними (расхождение/схождение). Характерные точки и участки графика отражают поведение ценового графика под действием импульса.

Установка индикатора на график

В комплект поставки каждой торговой платформы включены стандартные реализации индикатора MACD.

Для установки инструмента на график следует:

  • выбрать MACD в списке доступных индикаторов (в MetaTrader он размещен в папке «Осцилляторы» в окне навигатора) и присоединить к графику;
  • ввести необходимые параметры для настройки индикатора;
  • при необходимости задать использующиеся в ТС уровни.

Для оригинальных реализаций индикатора следует разместить его файл в папке для дополнительных инструментов технического анализа и в дальнейшем работать с ним как со стандартным.

Подробнее:  Всё, чего вы не знали об индикаторе Bollinger Bands

Также существует индикатор MACD new. Его еще называют line 2 или с двумя линиями. На торговых платформах вы без труда скачать такой индикатор на основе macd с алертом, а также узнать, как правильно его использовать.

Настройка индикатора

Настройка стандартного индикатора требует задания 4-х параметров:

  • Периода быстрой EMA.
  • Периода медленной EMA.
  • Периода сглаживания сигнальной SMA.
  • Цена, для которой производятся расчеты (по умолчанию close – цена закрытия).

В оригинальных индикаторах могут потребоваться дополнительные параметры, например для настройки фильтров или пороговых значений.

В разработке Джеральда Аппеля использовались: fastEMA с периодом 12, slowEMA – 26, сигнальная SMA с периодом 9 (для продаж) и соответственно 8, 17, 5 и Typical Price для покупателей акций.

Такие настройки работают на низковолатильных рынках и в средних и долгосрочных ТС. Для волатильных рынков и внутридневной торговли (скальпинга) параметры нуждаются в коррекции,

Тайм-фреймы

MACD со стандартными настройками предназначался для долгосрочной торговли акциями и был ориентирован на дневные графики цен. Хорошие результаты с такими параметрами достигаются на всех инструментах при работе на тайм-фреймах от H1 и старше. В этом случае рыночный шум фильтруется непосредственно ценовыми барами и точность сигналов оказывается высока.

При использовании индикатора на младших тайм-фреймах необходимо корректировать параметры с учетом следующих рекомендаций:

  • чем старше тайм-фрейм, тем больше задаются периоды скользящих;
  • увеличение периодов приводит к росту задержки сигналов;
  • уменьшение приводит к возрастанию влияния рыночного шума и частоты появления ложных сигналов.

Такие рекомендации учитываются, например, во время настройки индикатора rsi macd на м1.

Подобрать оптимальные соотношения следует в тестере стратегий (если доступен в торговой платформе) или в тестовой торговле на демо-счете.

Торговые сигналы индикатора

С использованием MACD трейдер получает несколько видов торговых сигналов:

  • в точках локальных экстремумов основной линии;
  • при пересечении основной и сигнальной линий;
  • при пересечении нулевого уровня;
  • по результатам анализа дивергенций;
  • при образовании паттернов графического анализа и др.

Сила и достоверность сигналов различны, многие из них требуют подтверждения ценой или фильтрации дополнительными средствами анализа.

Определение направления и силы тренда

Считается, что силу и направление тренда отражает основная линия (гистограмма) индикатора.

Говорят о:

  • восходящем тренде, если основная линия расположена выше нулевого уровня;
  • спадающем тренде, если основная линия – в отрицательной области;
  • появлении сигнала разворота при пересечении нулевой линии.

В реальности такое утверждение не совсем верно. Расположение основной линии индикатора в положительной или отрицательной области говорит только о том, что быстрая EMA находится выше или ниже медленной. Такая ситуация возможна как при трендовом движении, так и во время коррекции (например линия индикатора ниже 0 – коррекция на восходящем тренде).

Для однозначного определения тренда следует использовать анализ ценового графика или дополнительные инструменты (например, отражающие направление движения той же медленной скользящей средней).

Силу движения определяет высота столбцов гистограммы (расстояние от основной линии до нулевого уровня). Чем она выше, тем больше преобладание на рынке бычьих или медвежьих настроений. Этот показатель служит также для оценки текущей волатильности актива.

Локальные минимумы и максимумы histogram

Локальные максимумы и минимумы основной линии (гистограммы) служат торговыми сигналами:

  • Пики гистограммы (локальные максимумы в положительной области или локальные минимумы в отрицательной) говорят об ослаблении тенденции. В консервативной торговле могут служить поводом для закрытия позиций или перемещения уровней Stop Loss в направлении цены. В агрессивной – отправной точкой для поиска входа в рынок против текущей тенденции.
  • Впадины гистограммы (локальные минимумы в положительной области и локальные максимумы в отрицательной) свидетельствуют о появлении ценового импульса в преобладающем направлении. Их нужно читать, как сигналы на вход в направлении тренда или на увеличение размера открытой позиции.

 

График 2

На зашумленных или волатильных графиках частота появления высока, для правильного решения требуется дополнительная фильтрация.

Более эффективный сигнал – пересечение основной линии (гистограммы) с сигнальной, появляющееся после образования локального экстремума. Разработчик индикатора рассматривал его в качестве главного торгового сигнала.

Подробнее:  Обзор индикатора Average Directional Movement Index (ADX)

График 3

 

При этом пересечение снизу вверх рассматривается как момент для покупки актива, сверху вниз – для продажи. Сигнал опережающий, по отношению к генерируемому парой MA. На спокойных рынках за счет невысокой частоты ложных срабатываний используется как основа для построения ТС. В остальных случаях требует фильтрации или дополнительного подтверждения.

Пересечение MACD с нулевой линией

Точка пересечения основной линии (гистограммы) MACD с нулевым уровнем соответствует моменту пересечения скользящих средних, равновесному состоянию рынка.

График 4

 

Следующий бар определяется ценовым импульсом. Сигнал принято считать наиболее сильным при торговле на всех рынках. Единственный недостаток – запаздывание по отношению к моментам разворота.

Дивергенция

Дивергенциями – расхождение поведения индикатора и ценового графика. Примером дивергенции могут служить появление двух последовательных возрастающих локальных экстремумов на графике цены, при том, что на гистограмме локальные экстремумы являются понижающимися.

График 5

 

Появление дивергенций считается признаком ослабления существующего тренда и сильным разворотным сигналом. При этом следует учитывать, что на MACD появляются все дивергенции, поэтому торговля с их использованием требует дополнительного подтверждения.

В качестве подтверждения используется пересечение гистограммы с сигнальной линией или с нулевым уровнем.

Нестандартные методы применения Visual MACD в бинарных опционах

В торговле по MACD широко используются и другие сигналы:

  • На графике индикатора анализируются разворотные формации (например, «голова-плечи», двойная и тройная вершины и пр.). Позиция открывается после получения подтверждения.
  • Размещение в окне инструмента дополнительных уровней позволит работать только с сильными (при пересечении уровня) ценовыми движениями. Например, установка уровня в 0.0002 при торговле по паре EUR/USD отсекает большинство слабых сигналов. С другой стороны, высокие уровни могут быть использованы как в стандартном осцилляторе для обозначения уровней перекупленности/перепроданности (требуется индивидуальный подбор для каждого актива и таймфрейма и тщательное тестирование).
  • Работу с уровнями можно организовать, используя выставление отложенных ордеров. Другой вариант такой торговли – выставление ордера выше/ниже максимума/минимума свечи, на которой произошло пробитие предыдущего экстремума. Такой подход связан с хорошим отражением индикатором ценовых волн.

В работах Джеральда Аппеля предлагаются и другие варианты использования инструмента, например для расчета времени удержания открытой позиции, расчета уровней Take Profit и Stop Loss, которые будут интересны опытным игрокам рынка.

Как работает с другими индикаторами

Двойственная природа Visual MACD (определитель тренда и осциллятор) позволяет использовать его в работе с большинством других индикаторов.

При этом:

  • В соединении с трендовыми инструментами проявляется его способность генерировать опережающие сигналы разворота тенденции. Прибыльность стратегий повышается за счет дополнительной фильтрации сигнала MACD показаниями трендовых индикаторов.
  • При использовании совместно с осцилляторами MACD становится неплохим фильтром. В то же время, на трендовых движениях, где осцилляторы практически бесполезны, его сигналы играют основную роль.

Интересные результаты дает применение к данным MACD алгоритмов других осцилляторов, например RSI или Stochastic. Сигналы становятся выразительнее, а сам индикатор хорошо фильтрует ложные входы. Стоит заметить, что RSI – самый точный скальпер.

Как повысить эффективность сигналов

Для повышения эффективности использования инструмента, следует придерживаться нескольких рекомендаций:

  • Комбинировать сигналы и характерные участки графиков. Например, при нахождении линий индикатора в положительной области рассматривать только сигналы на покупку.
  • Всегда использовать подтверждение сигналов. Даже рассматривающиеся как сильный разворотный сигнал дивергенции свидетельствуют лишь о вероятности смены тенденции.
  • Комбинировать MACD с другими индикаторами. Это позволит отсеять ложные сигналы на флэтовых рынках и получить опережающие на движении.
  • Выбирать диапазон настроек в соответствии с выбранным инструментом и таймфреймом. Обязательно проводить тестирование разработанной ТС.
  • Обращать внимание на сигналы, что показывает область сильных уровней поддержки/сопротивления.

Таким образом, MACD, работающий как трендовый индикатор и осциллятор, может стать основой для прибыльной торговой системы. Инструмент позволяет определить настроение рынка, волатильность, получить сигналы на открытие позиций. Некоторые недостатки, например, запаздывание линий, нивелируются точной настройкой индикатора и использованием совместно с ним дополнительных средств технического анализа.

Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован. Обязательные поля помечены *